Ska du gå med en fast ränta eller en justerbar ränta (och är vi fortfarande rädda för dessa ARM, efter lågkonjunkturen)? Hur mycket av en utbetalning behöver du för att köpa ett hem? Hur kan du minska räntan som du betalar för ett hem?
Vi är glada att du är här. Välkommen till denna specialutgåva av vad vi gillar att kalla ”Mortgage Therapy”. Här är några av våra mest populära, expertgodkända inteckningstips som underlättar hela hemköpsprocessen.
En "Exceptionella" kreditpoäng som är 740 eller högre kommer sannolikt att få den bästa räntan på en inteckning. Men du kan fortfarande kvalificera dig för en inteckning med en mycket lägre poäng. I själva verket, om du kan sätta 10 procent i en utbetalning, kan du kvalificera dig för ett FHA-lån med en poäng så låg som 500. Detta kan vara ett exempel på att "inte låta den perfekta vara fiendens goda."
Om du älskar stabilitet och tanken på att veta exakt vad din inteckning kommer att vara i 30 år, kan en fast ränteslån vara det bästa alternativet för dig. Mer än 9 av 10 husköpare går med fast ränta. Men det kan finnas vissa scenarier när en
justerbar ränta är mer meningsfullt, som om du är säker på att du kommer att sälja inom introduktionsperioden medan priserna fortfarande är låga.Du kan berätta hur länge räntan kommer att fastställas i lånets titel, dvs. om du har en 5/1 ARM, betyder det lånets lägre introduktionsränta kommer att vara bra i fem år och kan sedan justeras på ett årligt grund. Och vet detta: Det finns fler skyddsåtgärder på plats för låntagare än vad som fanns före bostadskrisen.
Det kan vara frestande att bara gå in i din långa bank och ansöka om en inteckning. Men det är en bättre idé att shoppa för lån och jämföra priser. Att köpa ett hem är troligtvis det största köpet du kommer att göra, trots allt!
Med tanke på flera långivare är något som första gången bostadsköpare gör bättre än att upprepa köpare, enligt en studie från Utlåningsträd. 52 procent av de första gången köpare överväger mer än en långivare, jämfört med 48 procent av de återkommande köparna. Men bara en av fyra första gången husköpare var bekanta med de olika typer av hypotekslån tillgängliga för dem.
Du hittar alla typer av inteckningskalkylatorer på internet. Vissa är bara ben och berättar bara information om princip och intresse. Andra är mycket mer detaljerade, lager i faktorer som fastighetsskatter, HOA-avgifter och privatlåneförsäkring.
Medan dessa kalkylatorer kan ge dig en uppskattning av hur mycket att äga ett hem kommer att kosta, börjar siffrorna förstärkas när du har gått igenom ansöknings- och kvalificeringsprocessen. Innan du stänger kommer du att få ett låneskatt som säger exakt hur mycket du ska betala på din inteckning. Här är experter favoritlånsräknare.
Inteckningsbedrägeri är på väg upp. Det inträffar när du ljuger eller utelämnar någon viktig information om din inteckningssökning. Beläggningsbedrägeri är den vanligaste typen, och det inträffar när en sökande ger falsk information om sina planer på att bo i en egendom och använda den som deras heltidsbostad (snarare än att hyra ut den som en heltids Airbnb) så att de kvalificerar sig för en lägre skattesats inteckning. Inteckningsbedrägerier kan landa dig i lite varmt vatten. Vi talar om åtal och stora böter.
Medan ditt hemlån tecknas, behandla din kredit som en bräcklig artikel och hantera den med försiktighet. Det betyder att du inte vill göra någonting större, som att ta ett billån eller maximera ett kreditkort på en stor semester. Om du gör det innan du stänger kan det påverka dina kreditpoäng, vilket kan ändra ditt lånevillkor eller göra att din finansiering faller helt igenom.
Detta kan låta som en no-brainer. Men om du glider bakom, är insatserna höga eftersom ditt hem kan gå i avskärmning. Medan riktlinjerna varierar beroende på tillstånd börjar långivare vanligtvis avskärmningsprocessen runt 120-dagarsmärket.
Om du har tillräckligt med ett kassaflöde och det ligger inom din budget, runda upp till nästa hundra dollar på din inteckning varje månad. Se till att du anmäler att du vill att betalningen ska gå till huvudstaden.
Eftersom inteckningar avskrivs kommer det att bidra till att minska mängden pengar du betalar ränta på och genom att använda denna strategi kan du minska månader (kanske till och med år!) Av din inteckning.
Till exempel Fannie Mae HomeReady-program ger dig möjlighet att sätta ner så lågt som 3 procent och din hypotekförsäkring kan annulleras när ditt hemkapital nås 20 procent. På baksidan kan hypoteksförsäkring inte annulleras på FHA-lån om du sätter ned mindre än 10 procent (även om du kan refinansiera genom ett lån som inte är FHA). Du kan också kolla med din statens bostadsfinansbyrå för att ta reda på om du är berättigad till ett stödprogram.
Förkvalificering hjälper dig att bättre förstå vilka bostäder som finns i din prisklass. Många fastighetsmäklare vill också att du ska ha ett preliminärt brev i handen innan de börjar visa dig hem. Det signalerar att du ser allvar med att köpa hem.
Om du inte har en långivare kan din fastighetsmäklare göra remisser. Fråga om långivare som har expertis som arbetar med köpare som dig själv, oavsett om du är en första gången köpare eller har tjänat i militären och kvalificerat för VA-lån.
Det är en stor skillnad mellan att vara förkvalificerade och förgodkända. Förkvalificering sker när du självrapporterar information om din inkomst och kreditpoäng och besparingar till en långivare. All den informationen verifieras under förhandsgodkännandeprocessen, vilket är när långivarna verifierar din inkomst och kreditpoäng och tittar över W-2 och kontoutdrag.
Att spara för en förskottsbetalning kan tänka på. Men glöm inte att också budgetera för att stänga kostnader. I genomsnitt kostar de ungefär 2 till 5 procent av ditt lån, och inkluderar alla typer av kostnader som är förknippade med att säkra din inteckning, inklusive bedömning, heminspektion och avgifter för lånets ursprung. Du kan rulla dessa stängningskostnader till din inteckning, men du betalar ränta på dem.
Förutom att hålla din kredit i toppform och spara för en förskottsbetalning, kommer du att ha en rimlig skuld-till-inkomstkvot hjälpa dig att säkra en inteckning. Det magiska numret som de flesta långivare letar efter faller under 36 procent. Skuld som ingår i denna beräkning inkluderar dina bostadskostnader plus månatliga skulder som dina kreditkortsbetalningar, billån, studielån och eventuella personliga lån du kan ha.
När du budgeterar för ett hem måste du tänka bortom kostnaderna för inteckning. Ofta glömmer första gången husköpare att ta hänsyn till fastighetsskatter och försäkringskostnader. Dessutom kommer dessa kostnader sannolikt att variera. När du får en offert för fastighetsförsäkring, fråga hur mycket som har ökat under det senaste året. Du kan också undersöka hur mycket fastighetsskatter som har ökat för fastigheten under åren genom att titta på Zillow.
Innan du packar upp dina mässingsarmaturer, terrazzo-accenter och makrame, ta dig lite tid att smyga en förhandsgranskning av vad fastighetsexperter säger är de bästa hushållstrenderna som vi ska kolla in våra listor i 2020.
Sarah Magnuson
18 december 2019